Portfolio & risk
Tamaño de la posición: calcule su pérdida máxima
El mayor daño en el sector cripto no proviene de elegir la moneda equivocada, sino de asumir una posición demasiado grande en la moneda correcta en el momento equivocado. El tamaño de la posición es la única palanca que está totalmente bajo su control.
Comience por la pérdida, no por la ganancia
Decida cuánto está dispuesto a perder en esta posición como porcentaje de su cartera total. Para una posición satélite, lo habitual es entre el 0,5% y el 2%.
Divida esa cifra entre la caída máxima que esté dispuesto a soportar. ¿Está dispuesto a perder 1.000 euros y aceptar una caída del 50%? Su posición es de 2.000 euros.
Ajuste en función de la volatilidad
Una moneda que se mueve un 10% diario requiere una posición más pequeña que bitcoin. Adapte el tamaño de forma inversamente proporcional a la volatilidad respecto a bitcoin.
Si una altcoin se mueve aproximadamente el doble de fuerte, tome la mitad del tamaño para el mismo presupuesto de riesgo.
Concentración y límites totales
Establezca límites temáticos junto con los límites de posición. Cinco tokens de capa 2 constituyen una sola apuesta, no cinco posiciones.
Utilice máximos estrictos: nunca más del 10% en una sola altcoin, nunca más del 25% en una sola temática.
- Pérdida máxima por posición: 0,5-2% de la cartera
- Ajuste según la volatilidad frente a bitcoin
- Límite temático junto al límite de posición
El apalancamiento y por qué lo desaconsejamos
Con apalancamiento, una corrección ordinaria se convierte en una liquidación. El cálculo anterior solo funciona si la posición puede caer sin ventas forzadas.
Si aun así utiliza apalancamiento, calcule a partir del precio de liquidación y asuma que está más cerca de lo que sugiere el gráfico durante los momentos de baja liquidez.
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Frequently asked questions
¿Cuál es un tamaño de posición seguro?
Aquel en el que la pérdida máxima aceptada no supere el 0,5% al 2% de la cartera total.
¿Debo utilizar stop-loss?
En mercados cripto volátiles, los stops suelen ejecutarse por sombras o mechas temporales; para posiciones a largo plazo, un tamaño más reducido suele ser el mejor freno.
¿Cuántas posiciones necesito?
Entre cinco y diez posiciones bien comprendidas son suficientes para la mayoría de los inversores.
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